“2021年的貨幣政策體現(xiàn)了靈活精準(zhǔn)、合理適度的要求，前瞻性、穩(wěn)定性、針對(duì)性、有效性、自主性進(jìn)一步提升。”1月18日，中國人民銀行副行長(zhǎng)劉國強(qiáng)在國新辦新聞發(fā)布會(huì)上表示，去年我國主要金融指標(biāo)在2020年高基數(shù)基礎(chǔ)上繼續(xù)保持有力增長(zhǎng)，金融體系運(yùn)行平穩(wěn)，金融對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)支持力度穩(wěn)固。
強(qiáng)化跨周期調(diào)節(jié)，金融對(duì)重點(diǎn)領(lǐng)域支持力度穩(wěn)固
“2021年，人民銀行基于我國經(jīng)濟(jì)形勢(shì)變化，強(qiáng)化跨周期調(diào)節(jié)。”劉國強(qiáng)表示，去年上半年，國內(nèi)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行積極因素較多，人民銀行保持流動(dòng)性合理充裕，著力優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)、降低融資成本；下半年，國內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展面臨需求收縮、供給沖擊、預(yù)期轉(zhuǎn)弱三重壓力，人民銀行統(tǒng)籌做好跨年度政策銜接，發(fā)揮貨幣政策工具的總量和結(jié)構(gòu)雙重功能。
“2021年全年新增貸款19.95萬億元，同比多增3150億元，在2020年新增貸款較2019年同比多增2.8萬億元基礎(chǔ)上，進(jìn)一步同比多增，金融對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)支持力度持續(xù)加大。”人民銀行貨幣政策司司長(zhǎng)孫國峰介紹，面對(duì)經(jīng)濟(jì)下行壓力，人民銀行自2021年下半年開始，前瞻發(fā)力，通過降準(zhǔn)、增加支小再貸款額度、推出碳減排支持工具和支持煤炭清潔高效利用再貸款等措施，加大金融對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)支持力度。
2021年以來，人民銀行通過持續(xù)優(yōu)化貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率(LPR)改革，暢通貨幣政策傳導(dǎo)，增強(qiáng)信貸市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)性，有效推動(dòng)實(shí)際貸款利率在上年大幅度下降的基礎(chǔ)上繼續(xù)穩(wěn)中有降。2021年全年企業(yè)貸款利率為4.61%，比2020年下降0.1個(gè)百分點(diǎn)，比2019年下降0.69個(gè)百分點(diǎn)，是改革開放40多年來最低水平。
數(shù)據(jù)顯示，到2021年末，我國制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款余額同比增長(zhǎng)31.8%，比各項(xiàng)貸款增速高20.2個(gè)百分點(diǎn)；普惠小微貸款余額同比增長(zhǎng)27.3%，普惠小微授信戶數(shù)超過4400萬戶，2021年11月新發(fā)放的普惠小微企業(yè)貸款加權(quán)平均利率為4.98%，比2020年12月下降0.1個(gè)百分點(diǎn)。
“從中長(zhǎng)期貸款實(shí)際投向看，金融機(jī)構(gòu)對(duì)重點(diǎn)領(lǐng)域中長(zhǎng)期資金支持力度仍然比較穩(wěn)固。”人民銀行調(diào)查統(tǒng)計(jì)司司長(zhǎng)阮健弘表示，去年制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款保持快速增長(zhǎng)，到2021年末，制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款比全部產(chǎn)業(yè)中長(zhǎng)期貸款的增速高18.1個(gè)百分點(diǎn)，全年新增制造業(yè)貸款1.67萬億元，同比多增3005億元，其中，高技術(shù)制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款增速達(dá)32.8%，全年新增3643億元。
2021年末，工業(yè)中長(zhǎng)期貸款增長(zhǎng)22.6%，比上年末高2.6個(gè)百分點(diǎn)，全年新增2.49萬億元，同比多增6503億元；基礎(chǔ)設(shè)施中長(zhǎng)期貸款增速為15.3%，比上年末高1.1個(gè)百分點(diǎn)，全年新增3.82萬億元，同比多增7346億元；不含房地產(chǎn)業(yè)的服務(wù)業(yè)中長(zhǎng)期貸款增速為15.4%，比全部產(chǎn)業(yè)的中長(zhǎng)期貸款增速高1.7個(gè)百分點(diǎn)，全年新增5萬億元，同比多增2618億元。
此外，穩(wěn)杠桿促增長(zhǎng)取得了顯著成效，2021年我國宏觀杠桿率為272.5%，比2020年末低7.7個(gè)百分點(diǎn)，杠桿率已連續(xù)5個(gè)季度下降。
貨幣政策主動(dòng)作為、靠前發(fā)力，穩(wěn)定宏觀經(jīng)濟(jì)大盤
劉國強(qiáng)表示，2022年，人民銀行將堅(jiān)持穩(wěn)字當(dāng)頭、穩(wěn)中求進(jìn)，穩(wěn)健的貨幣政策靈活適度，加大跨周期調(diào)節(jié)力度，發(fā)揮好貨幣政策工具的總量和結(jié)構(gòu)雙重功能，更加主動(dòng)有為，更加積極進(jìn)取，注重靠前發(fā)力，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)特別是小微企業(yè)、科技創(chuàng)新、綠色發(fā)展的支持力度，穩(wěn)定宏觀經(jīng)濟(jì)大盤，為推動(dòng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展?fàn)I造適宜的貨幣金融環(huán)境。
總量上，將保持貨幣信貸總量穩(wěn)定增長(zhǎng)，綜合運(yùn)用多種貨幣政策工具，保持流動(dòng)性合理充裕，增強(qiáng)信貸總量增長(zhǎng)的穩(wěn)定性，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)有力擴(kuò)大信貸投放，保持貨幣供應(yīng)量和社會(huì)融資規(guī)模增速同名義經(jīng)濟(jì)增速基本匹配。
結(jié)構(gòu)上，將保持信貸結(jié)構(gòu)穩(wěn)步優(yōu)化，結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具要積極做好“加法”，落實(shí)好支持小微企業(yè)的市場(chǎng)化政策工具，用好碳減排支持工具和支持煤炭清潔高效利用專項(xiàng)再貸款，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)增加對(duì)信貸增長(zhǎng)緩慢地區(qū)的信貸投放，優(yōu)化結(jié)構(gòu)，精準(zhǔn)發(fā)力，加大對(duì)重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)的信貸支持力度。
利率方面，健全市場(chǎng)化利率形成和傳導(dǎo)機(jī)制，發(fā)揮貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率改革效能，穩(wěn)定銀行負(fù)債成本，促進(jìn)企業(yè)綜合融資成本穩(wěn)中有降，推動(dòng)金融系統(tǒng)向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)讓利。
匯率方面，將保持人民幣匯率在合理均衡水平上基本穩(wěn)定，讓市場(chǎng)供求在匯率形成中發(fā)揮決定性作用，發(fā)揮匯率調(diào)節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)和國際收支自動(dòng)穩(wěn)定器功能。
1月17日，人民銀行開展7000億元中期借貸便利(MLF)操作和1000億元公開市場(chǎng)逆回購操作，中標(biāo)利率均下降10個(gè)基點(diǎn)。
“中期借貸便利和公開市場(chǎng)逆回購采用市場(chǎng)化招標(biāo)方式開展操作，中標(biāo)利率通過參與機(jī)構(gòu)投標(biāo)產(chǎn)生，利率水平取決于銀行體系流動(dòng)性狀況、金融機(jī)構(gòu)對(duì)央行資金的需求以及市場(chǎng)預(yù)期等多種因素。”孫國峰表示，此次中期借貸便利和公開市場(chǎng)逆回購操作中標(biāo)利率下降，體現(xiàn)了貨幣政策主動(dòng)作為、靠前發(fā)力，有利于提振市場(chǎng)信心，通過LPR傳導(dǎo)降低企業(yè)貸款利率，促進(jìn)債券利率下行，推動(dòng)企業(yè)綜合融資成本穩(wěn)中有降，有助于激發(fā)市場(chǎng)主體融資需求，增強(qiáng)信貸總量增長(zhǎng)穩(wěn)定性，支持國債和地方債發(fā)行，穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)大盤，保持內(nèi)部均衡和外部均衡的平衡。
“LPR報(bào)價(jià)行報(bào)價(jià)時(shí)綜合考慮自身資金成本、風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)和市場(chǎng)供求等因素，LPR會(huì)及時(shí)充分反映市場(chǎng)利率變化，引導(dǎo)企業(yè)貸款利率下行，有力推動(dòng)降低企業(yè)綜合融資成本。”孫國峰說。
數(shù)字人民幣交易金額達(dá)875.65億元，累計(jì)開立個(gè)人錢包2.61億個(gè)
近期，數(shù)字人民幣APP在多個(gè)手機(jī)應(yīng)用市場(chǎng)上架。在發(fā)布會(huì)上，人民銀行金融市場(chǎng)司司長(zhǎng)鄒瀾介紹了數(shù)字人民幣研發(fā)試點(diǎn)進(jìn)展情況。
目前，人民銀行已經(jīng)在上海、深圳、雄安等地和2022年北京冬奧會(huì)場(chǎng)景開展數(shù)字人民幣試點(diǎn)，基本涵蓋了長(zhǎng)三角、珠三角、京津冀、中部、西部、東北、西北等不同地區(qū)。
數(shù)據(jù)顯示，截至2021年12月31日，數(shù)字人民幣試點(diǎn)場(chǎng)景已超過808.51萬個(gè)，累計(jì)開立個(gè)人錢包2.61億個(gè)，交易金額875.65億元，試點(diǎn)有效驗(yàn)證了數(shù)字人民幣業(yè)務(wù)技術(shù)設(shè)計(jì)及系統(tǒng)穩(wěn)定性、產(chǎn)品易用性和場(chǎng)景適用性，增進(jìn)了社會(huì)公眾對(duì)數(shù)字人民幣設(shè)計(jì)理念的理解。
鄒瀾表示，下一步人民銀行將按照國家“十四五”規(guī)劃部署，繼續(xù)穩(wěn)妥推進(jìn)數(shù)字人民幣研發(fā)試點(diǎn)，進(jìn)一步深化在零售交易、生活繳費(fèi)、政務(wù)服務(wù)等場(chǎng)景試點(diǎn)使用數(shù)字人民幣，把數(shù)字人民幣的研發(fā)試點(diǎn)落到服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)和百姓生活上去，讓更多的企業(yè)、個(gè)人能感受到數(shù)字人民幣的價(jià)值，充分激發(fā)產(chǎn)業(yè)各方的積極性。
